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三、新消费(fei)(珠宝钻石、IP潮玩、新(xin)零食新饮品、美妆个护)和创新药龙头仍在景气叙事(shi)中。短期高位波(bo)动加剧,但不是中级别(bie)风险,基本面趋势投资(zi)高举高打仍能维持。短期海外扰动增加,油气和贵金属是(shi)对冲资产。继续(xu)提示,港股是(shi)潜在牛市中的领涨市场。
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2、进入6月之后中国市场需求再次走弱👿,这让最近国内市场再次面临供需错配的尴尬局面🍒💖。在刚刚过去的5月,因国内炼油加工量过低导致出现了一年多来成品油市场较为少见的供应不及需求现象,过快的消耗了成品油库存,这让主营炼厂在6月的前二周大幅提升了加工量,满足了市场需求,成品油库存重新恢复了累库🩰。但终端疲弱的需求下让5月份成品油价格的强势只是短暂现象。虽然上周五因以色列打击伊朗的冲击,国内成品油一度每吨大涨200元以上😻,但周末销售不畅背景下💌,周日各炼厂又平均下调了售价,显示出终端消费的疲软。而这是炼厂最不愿意面对的局面👗,上游成本飞涨🥦💝,但终端对提价接受度低🥬🍋,很难将成本完全转移到下游🥻🎒🥻,这意味着加工利润将因此受损👠🥿🍊🍆。
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