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不过中东冲突引(yin)发了风险偏好的突(tu)然变化,结构(gou)上受影响最大的是高位、高成交且高度共识(shi)的板块,支持微盘(pan)股抱团上(shang)涨的因素在(zai)出现(xian)裂纹,此类板块接下来更容易出现波动;小票(piao)和题材轮动(dong)模式的削弱,同时意味着回(hui)归以AI为代表的(de)强产业趋势的逻辑会加强;另一(yi)条值得开始跟踪的线索(suo)回到了政策,价格信号的(de)持续且(qie)普遍低迷可能(neng)成为新的催化,但需要耐心等待。整(zheng)体而言,淡化宏观扰动、回归(gui)产业趋(qu)势、警惕微盘波动依(yi)然是(shi)下个阶段(duan)的核心策略思路。
1、5月份👢🥾,一线城市新建商品住宅销售价格同比下降1.7%👙🥾👄,降幅比上月收窄0.4个百分点💘。其中,上海上涨5.9%,北京、广州和深圳分别下降4.3%、5.8%和2.6%👙🩰🥕。二、三线城市新建商品住宅销售价格同比分别下降3.5%和4.9%🩲🥻,降幅分别收窄0.4个和0.5个百分点。
2、吃喝板块近期持续回调🍓,但于当前位置或不必过度悲观。食品ETF(515710)基金经理蒋俊阳表示,一方面🥦👞,内需对于经济拉动的重要性显著提高,促消费🧅🍓🍅、扩内需相关政策持续推出,行业复苏前景值得期待。虽然政策效果传导需要时间💘,消费场景受限导致行业短期仍然承压,但最悲观的时刻或已过去,板块中长期配置机会逐步到来。另一方面🍍🥦💯,经过前期的调整,食品饮料行业估值已处于近十年较低位置,叠加行业龙头公司相对较稳健的盈利能力🍍🍎🥦,资金对行业的中长期配置偏好或逐步提升👞。
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